Currículo
Do zero ao primeiro ETF.
Vinte e um módulos curtos que cobrem o percurso todo: de nunca teres investido a planeares heranças, sucessão e vida pós-FIRE em Portugal. Sem jargão inexplicado.
Começar
Como pensar em dinheiro, a matemática, e a ordem certa de fazer as coisas.
Mindset e Rich Life
O dinheiro é energia de vida. E poupar não é privação. Antes de fazer contas, decide o que é rico para ti.
A Matemática
Juros compostos, o número FI (25×), a regra dos 4%, e a tabela que mostra — surpreendentemente — que a taxa de poupança é tudo.
Ordem das Operações
O GPS para a tua carteira: fundo de emergência, dívida, PPR, ETF na DEGIRO — por que ordem e porquê.
Como investir
O que é o mercado, como escolher ETFs, e qual a corretora a usar em Portugal.
Como funciona o mercado
O que é uma ação, um índice, e por que o S&P 500 sobe no longo prazo (mesmo com crashes pelo caminho).
A Escada de Risco
Do depósito a prazo à cripto: o que cada ativo devolve, quanto pode cair, e que papel tem num plano FIRE honesto.
Investir em Índices
UCITS, acumulativo vs distributivo, VWCE vs IWDA+EMIM, e por que o drag de fees destrói 30% da tua carteira.
Corretoras em Portugal
DEGIRO, Interactive Brokers, Trade Republic, Trading212 — passo-a-passo para abrir, depositar e fazer a tua primeira ordem.
Manter o plano
Impostos básicos, as armadilhas que matam planos, as variantes do FIRE, e a fase de levantamento.
Impostos em Portugal
Mais-valias a 28%, Englobamento, PPR com dedução, Anexo J. Exemplo real preenchido.
Armadilhas Comportamentais
Inflação de estilo de vida, pânico nos crashes, FOMO, "one more year syndrome" — os bichos que matam planos FIRE.
Variantes do FIRE
Coast, Barista, Lean, Regular, Chubby, Fat. Quiz: qual faz sentido para ti?
A Fase de Levantamento
4% ou 3.5%? Sequência de retornos, Segurança Social como piso, e como não ficar sem dinheiro aos 80.
Específicos de Portugal
Casa, saúde, produtos de poupança, filhos, e herança.
Crédito Habitação
TAN, TAEG, MTIC, Spread, Euribor 3/6/12m. Taxa fixa vs variável vs mista. Simulador com stress test.
Imobiliário no FIRE
Comprar vs arrendar em Portugal. IMT, Imposto de Selo, IMI, manutenção. Quando faz sentido e quando não.
Saúde depois do trabalho
SNS, ADSE, seguros privados. Quanto custa a saúde pós-FIRE em Portugal até aos 85.
FIRE através de imóveis
A via mais portuguesa para FIRE. Longo prazo vs AL, yield, cap rate, cash-on-cash, e impostos em PT. Simulador honesto.
Inflação e retornos reais
A força silenciosa que come um terço das poupanças em 20 anos. Nominal vs real, o choque de 2022, e como pensar correctamente em retornos.
Certificados do Estado
Certificados de Aforro Série F e Certificados do Tesouro. A matemática honesta, em termos reais, vs depósitos e ETFs.
PPR — O veículo português para a reforma
O produto mais vendido e menos explicado. Os três tipos, a dedução de 20%, e quando realmente bate um ETF.
FIRE a recibos verdes
Regime simplificado, Segurança Social 70%, IVA acima de €15k. Calculadora e comparação directa com ser funcionário.
Filhos e FIRE em Portugal
Creche, escola, universidade. Abono de família, deduções IRS, e o impacto real no número FIRE.
Heranças, sucessão e holdings
Reforma de 2026 ao vivo. Imposto do Selo, doação, quando criar uma SGPS, e o que fazer quando o dinheiro chega.
Optimizações avançadas
Quando o básico já está em pé. ETF tax drag, replicação sintética, glide paths, estratégias de levantamento.
Imposto e domicílio dos ETFs
Por que dois ETFs aparentemente idênticos podem diferir 0,5%/ano. Irlanda vs Luxemburgo, físico vs sintético, e qual realmente comprar.
Estratégias de levantamento além dos 4%
Guardrails Guyton-Klinger, CAPE dinâmico, VPW, e o update de Bengen para 4,7%. Por que 3,5% é o novo 4% para FIRE aos 40.
Quando o dinheiro chega
Uma carta a um amigo que herdou €80.000 e perguntou o que fazer. Lump sum vs DCA, a regra dos 30 dias, e o que NUNCA se faz com um windfall.